Épargner long terme, méthodiquement.

Le PEA bénéficie d'une fiscalité avantageuse après 5 ans (17,2 % de prélèvements sociaux, exonération d'impôt sur le revenu) mais reste cantonné aux actions européennes et ETF éligibles. Le CTO offre un univers d'investissement universel (actions US, obligations, dérivés) mais subit la flat tax 30 %. Conclusion mathématique : saturer le PEA en priorité pour la poche actions europe/ETF World synthétique, puis CTO pour le reste. Voir notre dossier PEA et le glossaire PEA. Cadre légal : guide officiel AMF sur le PEA.

Le PER déduit les versements du revenu imposable (gain immédiat si tranche marginale 30 % ou plus), mais bloque le capital jusqu'à la retraite et fiscalise la sortie (capital ou rente). L'assurance-vie reste disponible à tout moment, bénéficie d'une fiscalité réduite après 8 ans et profite d'un cadre successoral favorable. Règle simple : PER si TMI ≥ 30 % et horizon long, AV si flexibilité et succession prioritaires. Comparez via nos guides PER et nos analyses assurance-vie. Régime fiscal détaillé : BOFIP fiscalité de l'assurance-vie.

Les ETF MSCI World ne sont pas éligibles PEA en physique. En revanche, des ETF synthétiques (swap-based) répliquent l'indice tout en respectant la contrainte PEA (75 % actions UE). Exemples d'analyse : Amundi MSCI World UCITS ETF (CW8), Lyxor PEA Monde MSCI World (EWLD), BNP Paribas Easy MSCI World. TER autour de 0,38 %, swap counterparty risk négligeable mais non nul. Voir notre guide PEA 2026 et la définition ETF synthétique. Régulation : page AMF dédiée aux ETF.

Frais de gestion sur encours inférieurs à 0,80 % par an sur la poche unités de compte, idéalement sous 0,60 %. Frais d'arbitrage 0 % (la plupart des contrats internet sérieux). Frais d'entrée 0 %. Au-delà d'1 % de frais cumulés, la perte sur 20 ans dépasse 20 % du capital final, c'est rédhibitoire. Voir notre comparatif des 5 contrats internet et la fiche frais sur encours. Conformité courtiers : ACPR : protection de la clientèle.

Les FCPI (Fonds Commun de Placement Innovation) et FIP (Fonds d'Investissement de Proximité) ouvrent droit à une réduction d'impôt sur le revenu de 18 % à 25 % des versements, plafonnés à 12 000 € pour une personne seule et 24 000 € pour un couple. Contrepartie : période de blocage minimale de 5 ans (souvent 8 à 10 ans en pratique), risque de perte en capital élevé, marché secondaire quasi inexistant. Notre analyse frais et le glossaire FCPI détaillent les pièges. Cadre fiscal de référence : Article 199 terdecies-0 A du CGI sur Légifrance.

Les SCPI offrent un rendement brut autour de 4,5 à 5,5 % en 2026, mais avec une fiscalité défavorable hors enveloppe (revenus fonciers + prélèvements sociaux = TMI + 17,2 %). En assurance-vie, la fiscalité est plus douce mais les frais cumulés grignotent le rendement. Bonne diversification thématique (bureaux, santé, logistique, résidentiel) mais à doser : 10 à 20 % maximum d'un patrimoine financier. Voir notre section ETF & SCPI et la définition SCPI. Cadre AMF : SCPI : présentation AMF.